零息债券估值法是什么(零息债券估值法公式介绍)

零息债券估值法是一种计算零息债券价格的方法。由于零息债券不支付利息，因此其价格主要取决于两个因素：到期日和折现率。下文为大家带来具体介绍！

零息债券的价格可以使用以下公式计算：
价格 = 面值 / (1 + 折现率)^到期年限
其中，面值为债券到期时偿还的本金，折现率是市场上同期限、同等风险债券的利率，到期年限是债券的剩余期限。
例如，假设一张面值为1000元、剩余期限为5年的零息债券，市场上同期限、同等风险债券的利率为5%，则根据上述公式计算出该债券的价格为：
价格 = 1000 / (1 + 0.05)^5 ≈ 783.53元
需要注意的是，零息债券的价格与利率、市场波动等因素密切相关，投资者在购买零息债券时需要仔细分析市场情况和债券的风险收益特征，做出明智的投资决策。